Первые шаги, которые стоит сделать каждому для успешного выбора ПИФов…

Итак, паевой инвестиционный фонд – уникальный список ценных бумаг или финансовых инструментов, которые закреплены за вкладчиками (пайщиками), диктующими свои требования, для получения результата. Некоторые вкладчики идут на риск с минимум потерь, а некоторые не обращают на это внимания, и ждут максимальный доход.

Лозунг инвестиций звучит так: чем больше риск, тем и соответственно больше доход и наоборот.

Первые шаги. Для начала, перед вложением денег, стоит задуматься о целях инвестиций.

Выбирайте из двух вариантов:...

1) Сбережения от инфляции (консервативный метод)

2) Максимальный доход (агрессивный метод).

Здесь вам выбирать. Приготовились ли вы пойти на риск, чтобы получить солидную прибыль, либо вашей целью есть сохранить доход. Также решайте, на какой промежуток времени инвестировать и какое количество денег.

Нужно узнать на какие типы делятся ПИФы:

1) по операциям (сюда относится, в какие финансовый инструменты вкладываются деньги пайщиков);

2) по доступности (здесь можно увидеть уровень способности доступа к входу в фонды).

По доступности ПИФы в свою очередь деляться на три вида: открытые, закрытие и интервальные.

По операциям ПИФы разделяются на несколько видов: индексные, фонды акций, фонды облигаций, международные и т.д.

Следуя своим целям опираясь на типы, выбираем вид паевого инвестиционного фонда.

Следующее что нужно сделать – это оценить и проанализировать несколько существующих ПИФов по важным признакам:

1) Наличие лицензии фонда. Вам стоит обратить внимание, чтобы лицензия была, а также, не закончился ли её срок действия.

2) Количество времени работы фонда на рынке. Коллективные инвестиции в России существуют порядка десяти лет. Исходя из этого периода, пять лет для существования ПИФов это довольно приемлемо. Малым сроком жизни ПИФов можно считать два года, так как чем меньше существует фонд, тем труднее оценить его результаты деятельности.

3) Количество доходности. Здесь показывается, на сколько в процентном соотношении увеличилась цена пая. Для большей результативности оценки доходности следует сравнить динамику увеличения стоимости пая фонда и роста индексов РТС и ММВБ.

4) Финансовые коэффициенты эффективности фонда.

Альфа – коэффициент прибыльности инвестиционного портфеля в отношении к бенчмарку или другими словами эталону (для фондов акций возможен индекс РТС).

Бета – рассматривает прибыльность ПИФа в сравнении с прибыльностью рынка.

Если коэффициент превышает единицу – означает большой риск активов, если ниже единицы – меньше риск.

Коэффициент Шарпа – он заключается в навыках управления рисками менеджерами фондов. Если получается большое значение со знаком «+», то это означает крупную удельную прибыльности созданного портфеля. Значение со знаком « - » означает понижение безрискового портфеля по отношению прибыльности портфеля рыночных активов из-за низкоэффективного управления.

Рассчитать самостоятельно эти коэффициенты почти не возможно. Но можно применить официальные рейтинги, где даны соответствующие параметры.

5) Стоимость чистых активов фонда (СЧА). Проще говоря, это «общий котел», где находятся все финансы вкладчиков, которыми распоряжаются фонды. Чем больше показатель СЧА, тем популярнее ПИФ. Для сравнения активов стоит рассматривать один вид и один тип фондов.

6) Размеры издержек. По правилам, расходы фондов, занимающиеся управлением не должны превышать 10% среднегодовой цены чистых активов фондов. Эти расходы составляют цену расходов на оплату услуг аудитору, оценщику и т.д. Исходя из этого, чем меньший показатель издержек, тем больше прибыльность вкладчика. Но не всегда стоит довольствоваться минимальными издержками. В этом случае лучше воспользоваться услугами проверенной и стабильной компании, переплатив пару процентов.

Теперь нужно остановиться на интересующем Вас паевом инвестиционном фонде и купить паи. Это не трудный процесс, заключающийся предоставлением паспорта для подачи заявки на покупку паёв и оплаты нужной суммы денег в офисе ПИФа. После того как будет всё оплачено, делается регистрация права собственности Ваших купленных паёв.

Юридическое лицо также имеет право на покупку пая. Делается это аналогично. Только юридическому лицу требуется поставить печать на заполненном документе заявления.

Михаил Арсланов

Понравилась статья? Поделитесь с друзьями!


2 коммент.

  1. Сергей. 41 год /

    Спасибо Михаил за подробные объяснения многих ситуаций и тем в инвестировании.Год назад я активно обращаюсь к этой теме, но финансового образования нет, и знания приходится искать по крупицам здесь в инете, и естественно все это выходит разрозненно и многое непонятно. Подскажите, какие есть книги,или чтобы Вы порекомендовали прочесть, что бы так скажем с азов начать обучение финансовой грамотности и инвестированию? С уважением Сергей 

Оставить комментарий


Наверх